Roedd Capel yr annibynwyr Peniel yn un o 4 capel bychan a roedd yn wasanaethu gymuned amaethyddol leol Islawrdref Dolgellau ar odre Cader Idris, ailadeiladwyd y capel yn 1872 ac mae’n dal i sefyll hyd heddiw wedi’i orchuddio â choed o’i amgylch, Nid yw’r gapel yn gael ei ddefnyddio mwyach gan fod nifer or aelodau’r plwyf wedi lleihau dros yr amser, bu defnyddiwyd yr gapel ar gyfer priodasau a bedyddio lleol tan 1990.

Bu y parchedig a bardd O.M.Lloyd (1910-1980) yn pregethwr yn yr capel yma un tro pan oedd yn pregethwr y Tabernacl Dolgellau a chapeli annibynnol eraill cylch Dolgellau ym 1955.
Bu'n gwasanaethu fel gweinidog y Tabernacl hyd ei ymddeoliad ym 1978.